第(2/3)頁 “你好”，唐福慶一臉笑意， 林躍然上門，態(tài)度已經(jīng)很明顯，表示****完全同意了他之前的提議。 輝煌公司將采用“直接上市”的模式，即不發(fā)行新股，只需簡單地登記現(xiàn)有股票，然后在資本市場上自由交易。 也就是說，輝煌公司的公開上市，其實并不是由公司發(fā)行新股，而是為公司現(xiàn)有股東提供流動性，讓投資人可以在公開市場出售其所持公司股票。 一腳踢開了作為保薦人的券商/投行，創(chuàng)新地采用一個無承銷商的公開上市方式，自然損害了投行的利益。 摩根之所以同意，也是有自己的考慮。 特別是林躍然在其中起到了很大的作用，他曾任****中國區(qū)研究部主管兼首席市場策略師，負責(zé)領(lǐng)導(dǎo)****的中國研究和市場策略團隊，統(tǒng)籌證券分析、市場策略、宏觀及外匯/利率的研究和市場戰(zhàn)略工作。 對于近兩年來中國區(qū)市場的變化，有著極為深刻的了解。 根據(jù)他的判斷，趙子明及其領(lǐng)導(dǎo)的企業(yè)，未來將會成為經(jīng)濟上的一極，全球舉足輕重的力量，所以，他上任以來，就把“建立密切友好的關(guān)系”作為主要工作。 此次合作，不過是牛刀小試送出的一個禮物罷了，既然錯過了趙子明之前成長期，從現(xiàn)在開始努力，為時不晚。 更不要說，這次合作，報酬也很豐厚，至少林躍然知道，大摩（摩根史丹利）也有意插手。 由于沒有投行做承銷商，意味著就上市不會有一個傳統(tǒng)“詢價圈購”（bookbuilding）的流程，這種傳統(tǒng)的承銷流程中承銷商根據(jù)機構(gòu)投資者對首次公開上市的實際需求制定發(fā)行價格，并由承銷商按照發(fā)行價格開始向公眾股東出售股票。 公司發(fā)行成功（譬如超額認購），承銷商往往按抽成的方式獲取高額的中介費，而且表面看起來越成功（譬如股價低超額認購，其實這種情況下公司吃了啞巴虧），承銷商的費用越高。 輝煌公司踢開了承銷商，可以避免承銷商壓低發(fā)行價格讓公司和創(chuàng)始人吃虧，同時節(jié)省了一大筆券商費用，但是缺少這種承銷機制就意味著上市沒有了傳統(tǒng)的開盤價格發(fā)現(xiàn)機制。 可以說，有利也有弊，不過趙子明對此異常自信，獨斷專行，使意唐福慶以此挑選合作伙伴。 作為輝煌公司的CEO，唐福慶也許是這個世界上最了解的公司情況的那個人，沒有之一。 盡管千億美金的估值不小，但他也比較認同這個判斷，就堅決按照領(lǐng)導(dǎo)要求，貫徹執(zhí)行下去。 為此在市場上挑選了不少投行進行洽談，有他聯(lián)系的，也有對方主動上門的。 根據(jù)紐交所的相關(guān)規(guī)定，公司需要聘請專業(yè)財務(wù)顧問，以便在指定做市商（中介專家）確定紐交所開盤價時與其進行磋商。上市開盤價將由紐交所根據(jù)從證券經(jīng)紀(jì)公司收集的買賣訂單確定，買單與賣單在紐交所進行價格匹配。指定做市商根據(jù)這些訂單的情況確定股票的開盤價。 這里面就存在一些風(fēng)險，作為財務(wù)顧問并不會像保薦人那樣進行詢價圈購，所以也無法向做市商提供詢價圈購機制下的定價依據(jù)/參考信息。而且，在開市之前，也沒有承銷商向公眾出售股票的首次公開發(fā)行價格，這可能會對紐交所根據(jù)從證券經(jīng)紀(jì)公司收集的買賣訂單的區(qū)間范圍產(chǎn)生影響。 雙方很快步入正題，就相關(guān)條件進行洽談。 亨利·林作為主要財務(wù)負責(zé)人，一些專業(yè)問題很快就把唐福慶問的啞口無言，不得不把財務(wù)部的人請來應(yīng)對。 而同一時間，太平洋彼岸，CIA某處基地。 “吉爾，剛剛收到消息，亨利已經(jīng)和唐開始接觸了”，喬懶洋洋說道， 雖然周邊不少同事，他仍舊是一副弱智青年的模樣。 吉爾點了點頭，沒有說話。 整個大廳分為五個區(qū)域，大家按部就班忙碌著，雖然白裔占了絕大部分，仍可見其他膚色人員。 隨著亨利·林的入局，一個針對趙子明全面監(jiān)控的大網(wǎng)，已經(jīng)鋪開。 自從上海峰會結(jié)束，吉爾就把所有精力用在了這上面。 說服老師，提出申請，成立小組，調(diào)集資源，整合人員…… 歷時五個多月，投入上億美金，調(diào)動近百人員，直到今天，吉爾的工作，才算是取得初步成果。 整個專案組，分工明確，各司其職。 有針對趙子明的情報收集、分析人員，有打入敵人內(nèi)部的潛伏刺探高手，有和趙子明企業(yè)向來業(yè)務(wù)合作的公司高管，甚至有一支武裝力量以應(yīng)對突發(fā)事件。 可以說，凡是能想到的資源，都已經(jīng)配齊。 此刻吉爾掌握的力量，已經(jīng)超過了某些小國家的情報組織。 第(2/3)頁